در ابتدا برای درک بهتر مسئله باید مقدمه ای در رابطه با میانگین متحرک(Moving Avg) بخوانید
میانگین متحرک چیست؟
میانگین متحرک یک شاخص سهام است که معمولاً در تحلیل تکنیکال استفاده می شود و به ایجاد میانگین قیمت دائماً به روز می شود.
درک واضح میانگین متحرک (MA) برای درک بهتر تقاطع طلایی و تقاطع مرگ بسیار مهم است. به طور کلی، MA برای تعیین جهت روند یک دارایی یا شناسایی سطوح حمایت و مقاومت آن محاسبه می شود.
MA یک شاخص فنی است که به میانگین قیمت یک دارایی خاص در یک دوره تعریف شده اشاره دارد. MA نشان می دهد که آیا دارایی در جهت صعودی (مثبت، صعودی) حرکت می کند یا در جهت نزولی (منفی، نزولی) حرکت می کند.
MA سیگنال های مفیدی را هنگام معامله نمودارهای ارزهای دیجیتال در زمان واقعی ارائه می دهد. همچنین می توان آنها را برای دوره های مختلف مانند دوره های 10، 20، 50، 100 یا 200 روزه تنظیم کرد. چنین دوره هایی روندهای بازار را برجسته می کنند و آنها را به راحتی قابل شناسایی می کند.
معامله گران همچنین از انواع مختلف MA استفاده می کنند. اولین مورد میانگین متحرک ساده (SMA) است که میانگین قیمت دارایی را در یک دوره معین تقسیم بر تعداد کل دوره ها می گیرد.
دیگری میانگین متحرک وزنی است. که همانطور که از نام آن مشخص است وزن بیشتری به قیمت های اخیر اختصاص می دهد. این باعث می شود که ارزش بیشتر منعکس کننده تغییرات اخیر در بازار باشد. از سوی دیگر، میانگین متحرک نمایی، در حالی که وزن بیشتری را به قیمتهای اخیر نسبت میدهد، با نرخ کاهش بین یک قیمت خاص و قیمت قبل از آن سازگار نمیماند.
میانگینهای متحرک که «شاخصهای عقبافتاده» نیز نامیده میشوند، بر اساس قیمتهای تاریخی هستند. معامله گران از MA به عنوان سیگنال برای راهنمایی آنها در خرید و فروش دارایی استفاده می کنند. و دوره های 50 روزه و 200 روزه بیشترین نظارت را در میان معامله گران ارزهای دیجیتال دارند.
تقاطع طلایی(golden-cross) چیست؟
به اصطلاح “تقاطع طلایی” زمانی اتفاق میافتد که یک MA کوتاهمدت و یک MA اصلی و بلندمدت به سمت بالا عبور کنند. صلیب طلایی حاکی از افزایش قیمت و چرخش صعودی در بازار است.
MA کوتاه مدت بسیار سریعتر از MA بلندمدت به سمت بالا حرکت می کند تا زمانی که شرایط بازار آنها را مجبور به عبور کند. از نظر میانگینهای متحرک ساده، تلاقیهای طلایی زمانی رخ میدهند که میانگین متحرک 50 روزه از میانگین متحرک 200 روزه عبور کند که نشاندهنده یک روند صعودی قطعی است.
تشکیل تقاطع طلایی معمولاً دارای سه مرحله است. هنگامی که فروش تمام می شود، معمولاً پایان یک روند نزولی و در نتیجه آغاز یک تقاطع طلایی است. مرحله بعدی زمانی است که MA کوتاه مدت از MA بلند مدت عبور می کند. این به سرعت توسط آخرین مرحله دنبال میشود که با ادامه روند صعودی مشخص میشود که معمولاً منجر به قیمتهای بالاتر میشود.
هیچ دو تقاطع طلایی یکسان نیستند، اما این سه مرحله معمولاً رویدادهای متمایزی هستند که وقوع یک تقاطع طلایی را نشان می دهند. بیایید هر مرحله را با جزئیات بیشتری بررسی کنیم.
در مرحله اول، خریداران در حال کنترل روند نزولی هستند. ضعف کوتاه مدت در میانگین متحرک 50 روزه، نشانه آغاز یک صلیب طلایی است. این به این دلیل است که قدرت حاصله معمولاً از زمانی که فروشندگان کوتاه مدت در حال خشک شدن هستند، از خریداران شروع می شود که کنترل را به دست بگیرند.
یک تسطیح در نمودار رخ می دهد و خریداران در تلاش برای به دست آوردن کنترل، قیمت ها را بالاتر می برند. تکانه حاصله به تدریج میانگین متحرک 50 روزه را از میانگین متحرک 200 عبور می دهد، در این نقطه دو دوره متقابل می شوند. وقتی میانگین متحرک 50 روزه از میانگین متحرک 200 روزه فراتر می رود، معامله گران معمولاً برای تعیین اینکه آیا یک روند صعودی رخ می دهد یا فقط یک هشدار نادرست است، در حالت آماده باش هستند.
مرحله آخر زمانی اتفاق می افتد که میانگین متحرک 50 روزه به بالا رفتن ادامه می دهد و حرکت آن را نشان می دهد. این نیز معمولاً منجر به خرید بیش از حد می شود، البته فقط در فواصل زمانی کوتاه.
تقاطع مرگ(death-cross) چیست؟
در مقایسه با تقاطع طلایی، تقاطع مرگ شامل یک متقاطع MA منفی است. این یک رکود قطعی بازار است. و معمولاً زمانی رخ می دهد که MA کوتاه مدت روند نزولی داشته باشد و از MA بلندمدت عبور کند.
به عبارت ساده، دقیقا برعکس تقاطع طلایی است. تقاطع مرگ معمولاً به عنوان یک سیگنال نزولی خوانده می شود. میانگین متحرک 50 روزه معمولاً از زیر میانگین متحرک 200 روزه عبور می کند که نشان دهنده یک روند نزولی است.
سه مرحله علامت تقاطع مرگ است. اولین مورد در طول یک روند صعودی زمانی رخ می دهد که MA کوتاه مدت هنوز بالاتر از MA بلند مدت است. فاز دوم با یک معکوس مشخص می شود، که طی آن MA کوتاه مدت از زیر MA بلندمدت عبور می کند. این با شروع یک روند نزولی دنبال می شود. زیرا MA کوتاه مدت به حرکت رو به پایین ادامه می دهد و زیر MA بلند مدت باقی می ماند.
مانند تقاطع های طلایی، هیچ دو تقاطع مرگ یکسان نیستند، اما شاخص های خاصی نشان دهنده وقوع آنها هستند. در اینجا به هر مرحله از تقاطع مرگ با جزئیات نگاه می کنیم. مرحله اول، تلاقی مرگ معمولاً با یک دارایی در یک روند صعودی مشخص می شود. به دنبال آن یک میانگین متحرک 50 روزه تضعیف می شود، اولین نشانه ای که ممکن است نزولی در افق باشد. از آنجایی که قیمت ها پس از رسیدن به اوج شروع به کاهش می کنند، MA کوتاه مدت از MA بلندمدت فاصله می گیرد.
مرحله دوم، عبور میانگین متحرک 50 روزه را به زیر میانگین متحرک 200 روزه می بیند. این یک نکته کلیدی است، زیرا نشان می دهد که دارایی ممکن است وارد روند نزولی شود. با ادامه کاهش قیمت ها، واگرایی بین دو MA بارزتر می شود. تقاطع مرگ در این مرحله با وضوح بیشتری شروع به شکل گیری می کند.
مرحله نهایی با ادامه روند نزولی میانگین متحرک 50 روزه مشخص می شود و زیر میانگین متحرک 200 روزه باقی می ماند. این نشان می دهد که یک روند نزولی واقعا در جریان است. تلاقی مرگ معمولاً منجر به فشار فروش بیشتر می شود. زیرا معامله گران موقعیت های خود را با پیش بینی کاهش بیشتر قیمت نقد می کنند.
با این حال، اگر روند نزولی ادامه پیدا نکند، می تواند به معنای یک حرکت کوتاه مدت و بازگشت سریع قیمت ها باشد، در این صورت، تلاقی مرگ به عنوان یک سیگنال نادرست در نظر گرفته می شود.
تفاوت بین تقاطع مرگ و تقاطع طلایی چیست؟
تفاوت اصلی بین تقاطع طلایی و تقاطع مرگ این است که اولی یک روند صعودی را نشان می دهد در حالی که دومی یک روند نزولی را نشان می دهد.
همانطور که گفته شد، این دو اساساً متضاد هستند، از نظر اینکه چگونه در نمودار ظاهر می شوند و چه سیگنالی دارند. از آنجایی که MA ها اندیکاتورهای عقب مانده هستند، هر دو تلاقی فقط برای تأیید وقوع یک روند معکوس هستند، نه پیش بینی آن. به این ترتیب، آنها باید همراه با سایر شاخص های فنی برای درک بهتر شرایط بازار استفاده شوند.
تقاطع طلایی و تقاطع مرگ معمولاً با حجم معاملات بالا تأیید می شوند. سایر شاخص های فنی که ممکن است تحلیلگران به آن نگاه کنند، واگرایی میانگین متحرک همگرایی و شاخص قدرت نسبی است.
تلاقیهای مرگ معمولاً نشانه آغاز یک بازار نزولی بلندمدت، نه فقط در ارزهای دیجیتال، بلکه در کل بازارهای سهام است. تقاطع مرگ منادی ورود بحران های اقتصادی بزرگ در گذشته بود، مانند سقوط دوشنبه سیاه بورس در سال 1929 و بحران مالی 2008.
گفته می شود، تقاطع های مرگ نیز ممکن است نشان دهنده سیگنال های نادرست باشند و 100٪ دقیق نیستند. به عنوان مثال، مواردی از بهبود بازارها پس از تلاقی مرگ وجود داشته است.
از سوی دیگر، تقاطع های طلایی ورود یک بازار بلندمدت صعودی را نشان می دهد. اما، علیرغم توانایی پیش بینی ظاهری آن در پیش بینی روندهای گاو عظیم قبلی، تقاطع های طلایی ممکن است سیگنالهای نادرستی نیز تولید کنند.
معامله گران چگونه می توانند از تقاطع مرگ و طلایی در استراتژی های معاملاتی خود استفاده کنند؟
آنها معمولاً هنگام تقاطع طلایی خرید می کنند و در هنگام تقاطع مرگ می فروشند.
معامله گران مختلف رویکردهای متفاوتی برای سیگنال های متقاطع خواهند داشت. برخی از معامله گران ممکن است قبل از ورود یا خروج از معامله منتظر یک تقاطع طلایی یا مرگ تایید شده باشند. برخی دیگر ممکن است از تقاطع ها به عنوان سیگنال های تایید در ارتباط با سایر شاخص های فنی استفاده کنند.
با این حال، به طور کلی، تقاطع طلایی و مرگ را می توان به عنوان سیگنال معکوس روند استفاده کرد. اگر یک معامله گر ببیند که یک تقاطع طلایی شکل می گیرد، ممکن است یک دارایی را با پیش بینی افزایش قیمت ها خریداری کند. به طور مشابه، اگر یک معامله گر ببیند که یک تقاطع مرگ شکل می گیرد، ممکن است دارایی را در انتظار کاهش قیمت ها بفروشد.
البته، همیشه مهم است که هنگام معامله سیگنال های متقاطع احتیاط کنید. زیرا دنبال کردن کورکورانه آنها ممکن است منجر به ضرر شود. همانطور که گفته شد، سیگنال های نادرست رخ می دهد و مهم است که هر سیگنال متقاطع را قبل از گرفتن موقعیت با سایر نشانگرهای فنی تأیید کنید.
معامله گران باتجربه همچنین می دانند که به تصویر بزرگتر نگاه کنند و چندین قرائت را در نظر بگیرند. به عنوان مثال، یک تقاطع طلایی ممکن است در یک بازه زمانی ساعتی اتفاق بیفتد، اما بزرگنمایی برای مشاهده بازه زمانی روزانه یا هفتگی ممکن است نشان دهد که تقاطع مرگ واقعاً در حال بازی است.
حجم معاملات همچنین چیزی است که هنگام معامله سیگنال های متقاطع باید به آن توجه کرد، زیرا افزایش حجم ممکن است به خوبی اعتبار یک سیگنال را تایید یا رد کند.